6月22日，光通信股走強。其中長飛光纖光纜漲幅居前。

截至發稿，長飛光纖光纜(06869.HK)漲24.43%，彙聚科技(01729.HK)漲7.72%，劍橋科技(06166.HK)漲2.09%。

消息方面，受北美AI數據中心建設需求爆發式增長影響，全球光纖供應鏈正面臨嚴峻考驗。日本光纖巨頭藤倉因產能擴張速度跟不上需求增長，已宣佈對數據中心互聯(DC)光纜產品實施30%的價格上調，同時大幅上調全年業績預期，公司股價應聲大漲。

另一行業巨頭康寧同樣面臨交付壓力，正積極規劃擴產計畫，重點保障英偉達等AI晶片巨頭的光纖供應需求。開源證券研報指出，當前光纖供應短缺局面或將持續較長時間，行業性漲價趨勢已逐漸形成共識。

國內政策面持續釋放積極信號

除了海外消息之外，6月8日，國家數據局正式印發《關於推進行業高質量數據集建設行動的實施方案》，旨在通過高質量數據開發和訓練AI模型，充分釋放智能經濟增長潛力。

在更些時間，2025年1月，國家發改委、國家數據局、工信部三部門聯合發佈《國家數據基礎設施建設指引》，明確提出按照”點、鏈、網、面”的系統化推進路徑，全面帶動算力中心提質升級、核心技術攻關突破、整體架構優化及軟硬體生態完善。據行業權威機構初步測算，該系列政策每年將吸引直接投資約4000億元，未來五年累計帶動投資規模預計達2萬億元，為光纖光纜等基礎材料供應商提供廣闊市場空間。

機構稱供需反轉週期下龍頭優勢凸顯

華鑫證券最新研究報告指出，自2024年1月以來，光纖預製棒這一關鍵原材料持續呈現供不應求態勢，全球產能利用率已接近滿負荷狀態。

該券商還指出，長飛光纖在光纖預製棒、光纖、光纜三大核心產品的全球市場份額，自2016年起已連續九年穩居世界第一，技術積累深厚，產能佈局完善。在當前供需格局發生根本性反轉的上行週期中，公司憑藉行業領先地位和完整產業鏈優勢，有望充分受益於行業景氣度提升帶來的業績彈性。

來源：中國財聯社