本網綜合 Scott Murdoch、Roushni Nai 報導 中國安踏體育週二宣佈,將以15億歐元(約合18億美元)從皮諾家族手中收購彪馬29.06%的股權,成為這家德國運動服飾製造商的最大股東。
這家香港上市公司將以每股35歐元的現金收購價完成交易,較彪馬週一21.63歐元的收盤價溢價62%,該股當日漲幅近17%。
安踏股價週二午盤上漲1.3%,早盤曾跳漲3.4%。
此次股權出售正值彪馬在市場份額上落後於耐克和阿迪達斯後,試圖重振業務之際。該公司還面臨著新百倫和霍卡等快速增長品牌的競爭。
路透社於本月初率先報導了該交易。
安踏董事長丁世忠在聲明中表示:“我們認為彪馬過去幾個月的股價未能充分反映該品牌的長期潛力。”
“我們對其管理團隊和戰略轉型充滿信心。”
隨著安踏推進多品牌戰略,此項交易有望助力彪馬提升在中國大陸這個利潤豐厚市場的銷售額。此次收購還將助力安踏實現全球化業務佈局。
安踏在收購並重塑西方運動及生活方式品牌方面經驗豐富,其表示彪馬作為全球性企業,既能與現有品牌形成互補,又能提升其國際競爭力。
安踏旗下擁有斐樂、傑克沃夫斯金、科隆運動和瑪雅運動等品牌。同時作為Amer Sports最大股東,安踏還掌控著薩洛蒙、威爾遜、Peak Performance及Atomic等品牌。
花旗分析師週二在研究報告中指出:“安踏強大的並購後執行力與運營賦能能力,讓我們對其未來振興彪馬業務充滿信心。”
安踏表示交易完成後將爭取彪馬董事會席位,但不會尋求全面收購該公司。
此次交易正值德國運動服飾集團在首席執行官Arthur Hoeld領導下努力重振銷售和投資者信心之際。
由於需求疲軟,彪馬一直承受著壓力,包括Speedcat在內的近期運動鞋新品未能產生管理層期望的銷售勢頭。去年上任的Hoeld已制定以品牌熱度、高性能產品和成本管控為核心的轉型計畫。
去年10月,彪馬宣佈將減少折扣力度、優化行銷策略、精簡產品線,並裁減900個崗位作為轉型舉措。
路透社1月初曾報導,安踏已向皮諾家族提出收購彪馬約29%股權的要約,並已落實收購融資,但當時因估值問題談判陷入停滯。
由奢侈品集團開雲董事長弗朗索瓦-亨利·皮諾執掌的Artemis基金此前曾將持有的彪馬股份視為非戰略性資產。皮諾家族於2018年從開雲集團手中收購該股權,當時開雲正轉型為純奢侈品運營商。
該交易尚需通過反壟斷審查、安踏股東批准以及中國及其他司法管轄區的監管審批。安踏表示計畫召開特別股東大會,待所有條件滿足後完成交易。
(1美元=0.8421歐元)